信用風險的管理精選(九篇)

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第1篇：信用風險的管理范文

如今信用銷售已經為絕大多數的企業所采用，與之伴隨而來的便是不可避免的信用風險。信用銷售的核心是對風險的管理，需要對風險本身有深刻的認識，認識的層面不一樣，高度和視角也不一樣。

很多企業在信用風險管理中往往會犯這樣的錯誤，在信用風險管理的戰略選擇上猶豫不定，對風險環境的評估上拿捏不準，在具體實施中部門主義，結果往往會導致對風險的恐懼或無所謂的態度。實際上風險管理雖然是一個復雜的管理過程，但是其管理本身的基本原則卻很清楚明確。所以掌握一些基本的原則，就能保證梳理出清晰的風險管理思路，從而真正的起到促進業務良性發展的作用。

以促進有效銷售為目

“從商品到貨幣是實現價值的驚險一跳，”銷售是企業實現價值的關鍵環節，企業能否生存下去，銷售的好壞往往是最主要的決定因素。在市場競爭的重壓之下，企業銷售部門往往占據舉足輕重的地位，在企業內部具有很強勢的地位和話語權。

但是由于銷售部門和風險管理部門經常會站在各自的立場上處理問題，矛盾不可避免。那么矛盾的焦點是什么呢?

有這樣一個案例：一家化工行業的企業，該行業競爭激烈，各個廠家為了爭奪客戶紛紛降低門檻。因為競爭的壓力，銷售部門不斷施加壓力，要求降低賒銷門檻，放大限額和賬期，而風險管理部門則堅持不降低準人標準，雙方爭執不下。

首先，什么是“銷售確認”。按照正常的銷售邏輯，貨物出庫，貨款到賬，財務進行“銷售確認”，這樣一個銷售循環便完成了。若企業采用信用銷售，通常會給客戶一定時間的賬期和信用額度，那么確認“實現銷售”通常要等到一個完整的信用銷售循環完成，比如給客戶30天賬期，20萬元的信用額度，那么需要在賬期截止日之前客戶還款才能算作“銷售確認”。因此在圖1中可以看出，現款現貨銷售的路線遠比信用銷售短，且環節也簡單。

由此可以得出雙方矛盾的焦點是采用何種銷售方式的問題。如果任意降低信用準入門檻，泥沙俱下，短期內由于降低了信用準入的門檻，公司產品會大量分貨出去，銷售部門壓力會減輕很多。但是請注意，是分貨，并未實現真正的銷售，與圖1對照即可明白，因為是信用銷售，那么此時款項并未到賬，但從銷售部門來看，貨物已經出庫，如果考核指標確定寬松的話，即可完成銷售任務，但隨著信用期的到來，劣質客戶將會浮現，

“潮水退卻了才知道誰沒穿衣服，”此時才是公司面臨最大問題的時候。

從上述分析可以看出，風險管理的作用是篩選出風險可控的客戶和訂單。

目前國內各類型的企業，幾乎100％采用了信用銷售方式，只是在具體方式上有所區別。在信用銷售方式成為主流之后，風險管理的作用自然會被提升到很重要的位置。在信用銷售方式下，風險管理的作用不僅僅是挖掘出潛在的風險，更應該站在銷售的角度去看問題，找出風險對沖的手段和方法，在保證風險可控的前提下促進有效銷售，剔除風險無法對沖的訂單。風險管理部門的職責在于發現風險，使用風險對沖手段，促成有效銷售的達成，應該說，在這一點上，銷售和風險管理部門本身是沒有任何矛盾的，目標一致，目的一致，只是對于風險的尺度和標準存在爭議，這需要雙方對于過程、手段多溝通和磨合。

重視事前控制

風險的發展過程無外乎三個階段，事前、事中、事后，這三個階段的工作重點各不相同(見圖2)。

根據新華信的經驗，對風險管理工作進行三個階段的劃分，我們調查了1000多個樣本發現這樣的特點，后期出問題的賬款，80％左右的原因是前期工作不細致，不充分，而后期20％的疑難賬款通過法務訴訟解決的成本遠高于賬款本身。通過這樣的數據結果，我們得出一個結論，信用風險管理必須前移，將風險控制在事前和事中。

以一家從事煤炭貿易的企業為例。雖然有多年積累的相對固定的客戶，后期又開發了很多新客戶，但是部分銷售人員疏于對于客戶的跟蹤和管理，在2008年金融危機爆發時，凡是沒有定期跟蹤，走訪，定期評估的客戶均出現了大問題，而這些問題基本沒有響應的對沖手段，直接轉移到訴訟，而訴訟耗時漫長，可能最后不了了之。

認真分析這家公司的多筆賬款發現，其中大約10份詳細的客戶檔案，包括如下內容：信息搜集，客戶走訪記錄詳細記錄，風險管理人員和銷售人員開會的會議記錄，客戶的抵押登記情況等。而且這10個客戶出現逾期、欠款、訴訟的概率不超過1％，出現過最為嚴重的情形就是因資金周轉不開逾期了一個月。反之剩下的多筆賬款，均存在不同程度的問題。由此可以總結出，發生風險的賬款均為事前和事中存在疏漏。

應收賬款并非越低越好

有這樣一個現象，雖不普遍卻極具代表意義。一家大型石油化工企業，上級領導對于風險管理部門最重要的一項考核指標是應收賬款的數量，要求應收賬款的數量必須逐年遞減。這給業務部門和風險管理部門造成極大的壓力和業務困擾。面對這樣的考核標準，每年快到考核的日子，業務部門停止做業務，集中力量要錢，得罪部分客戶也在所不惜，即便是對于特別優質的客戶，也采取先發貨后開票的方式，以避開考核。雖然伴隨風險管理部門將準入門檻逐漸提高，風險壓力的確在減小，但是信用銷售也在減少。如果降低風險是以銷售減少為代價，這顯然是與企業的目的背道而馳的。

應收賬款是動態存在的，應收賬款余額是隨著銷售額的增長降低而變化的，而任何產品一般均帶有一定的季節特征，在不同的銷售季節，出貨情況不一樣。以IT行業中的PC子行業為例，每年春節和暑假便是個人電腦銷售的兩個銷售旺季。在銷售旺季期間，應收賬款會非常高，甚至會出現應收賬款的歷史峰值。

所以對于應收賬款的管理不能硬性限定。首先，應收賬款是動態波動的，會隨著銷售的波動而波動；其次，應收賬款的余額高低，不是衡量賬款質量的標準；第三，衡量應收賬款質量的標準應該是賬款質量，具體來說衡量應收賬款的標準是風險可控，而不是余額高低。

信用銷售應量入為出

任何一家企業實施信用銷售都要回答一個問題，做這件事的基礎是什么?除去產品競爭力的高低之外，更重要的是財務基礎，需要具備一定的財務實力。

企業全程包括供、產、銷三個部分。其中應收賬款、應付賬款是企業兩個壓力線。對于企業來說，希望應收賬款周轉越快越好，而應付賬款越慢越好，以加快資金回籠，用較少的資金進行周轉和生產。

但是這需要前提，企業能承擔多大的信用風險和自己的資金壓力。

當環境發生變化，下游客戶出現多大違約數量時，企業就不能承受了，那么這就是企業信用風險的臨界點。也就是信用風險的壓力點，因此每個做信用銷售的企業都應該做信用壓力測試，量人為出，時刻了解企業的風險和資金壓力情況。

圖3是壓力測試的基本流程，有幾個關鍵詞：風險因素、影響條件、損失測算、應對措施，這些構成了基本的決策過程。

從圖中可以看到，風險壓力測試的最終結果是預測企業能承受的最大風險是多少，以及造成這種風險的主要因素都有哪些。企業現有能夠承受的正常運轉資金減去能夠承受的最大風險損失的值，就是企業最大風險承受資金數額，這個數額也就是企業的風險預算。壓力測試對企業的好處在于，既能測算出風險預算，也能找出企業最大風險承受的臨界值，對企業決策層來說具有重大意義。

壓力測試的程序一般是首先要甄別風險因素，找出風險因子以及這些風險因素的傳播路徑；第二找出影響這些因素發生變化的條件，這些條件在何種情況下會發生變化，變化的基本趨勢和規律；第三根據這些來構建模型和測算損失發生的概率，根據發生的這些概率來測算損失；第四根據影響因素來制定有針對性的對策。

超越風險看風險

柳傳志有句話：跳出畫中看畫。做管理需要經常進行全面的考慮問題，“當局者迷，旁觀者清，”很多時候需要企業的管理者做一做旁觀者，超越事物本身去看待事物，這樣也許就會有新的發現。

第2篇：信用風險的管理范文

一、出口信用風險的一般性定義

信用風險是出口合同雙方中進口商毀約合同造成產品不能出口或者由于進口商破產、財政狀況惡化，不能支付出口合同上本應支付的貨款，或者延遲貨款的交付日期，又或者由于疏忽而使出口商產生損失的一種可能性。即：出口商不能收回貨款的一種風險。Thomas E. Krayenbuhl把信用風險定義為由于進口商不能履行支付義務而使出口商產生損失的一種可能性。Dick Briggs and Burt Edwards則認為信用風險是進口方由于支付狀況不佳和產品價格急劇下降，有意的不支付貨款而引起的。

二、風險管理的一般性定義及目的

風險管理是指企業以使經濟損失最小化，謀求經濟成果為目的，針對在經營活動中會產生的諸多風險隱患所進行的體制性的決策過程。

R.I. Mehr & B.A.Hedges認為風險管理是為了有效的控制潛在的風險和謀求企業整體目標為目的的。Greene & Serbein認為風險管理的最終目的是用最少的費用來達到風險最小化，從而保全企業的收益和財產。

三、信用風險管理的方法

對于風險管理方法，學者們做了很多種分類，具體分類如下：

Atkinson把風險管理方法分類為移除（elimination），承擔（assumption）， 轉移（transfer）。Morris（2005）把風險管理方法分成，規避（avoidance），預防（prevention），保留（assumption）。Mehr & Hedges則分為風險轉移（risk transfer），風險減少（risk reduction）和保險的利用（use of insurance）。Head則把風險管理的方法分為風險控制（risk control）和風險籌資（risk financing）。

如上所述為風險管理的一般方法，同樣也適用于出口企業在出口過程中所產生的出口信用風險。本文將詳述信用風險管理方法中的風險控制和風險籌資。

1.風險控制方法（risk control）

風險控制主要是在風險產生之前，通過預防措施，以使企業的經濟損失最小化的一種 事前管理辦法。因此，風險控制是以從根本上減少風險發生的頻率和損失產生后，作為除融資以外的方式來緩沖風險為目標的。風險控制方式中，最能對信用風險起到積極作用的風險規避和損失控制。

（1）風險規避

風險規避是指發生風險的概率被判斷為很高的情況下，不去承擔產生的損失，而是通過放棄或拒絕合作停止業務活動來回避風險源。

具鐘淳，樸光瑞認為風險規避管理方式雖然是出口信用風險管理最積極的方法之一，但是當信用風險發生的可能性被判斷為很大時，出口商可能不會與進口商簽訂任何合同。這樣的情況下，出口商就會丟失出口的機會。如果因為信用風險的原因而放棄貿易合同的簽訂，也可能會給其它海外當地市場的合同簽訂帶來不好的影響，從而會導致產生潛在的損失。因此，規避雖然是最簡單信用風險管理方式，但也具有其一定的缺點。

（2）損失控制

Mark Greene and Serbin認為損失控制的目的是減少產生風險的概率，從而降低損失頻率或者減輕損失的嚴重程 度。一般損失控制活動是通過消除損失源，減輕風險態勢，損失最小化和補救活動一系列概念達成的。

2.風險籌資

風險籌資是損失發生后，對損失進行財務性的補償，從而使企業內的資金流動正常，緩沖風險沖擊的一種方式。

鄭鴻珠認為信用風險籌資，在信用風險管理上，是一種非常重要的核心管理方式。也是損失發生后的一種解決資金問題的事后活動。這種方式與信用風險控制在相互對應的同時，在信用風險進行有效的管理上，兩種方式應相互補充靈活運用。信用風險保留（retention），信用風險轉嫁和非保險轉嫁都是信用風險籌資的方式。

對以上信用風險管理的一般方式風險控制和風險籌資的描述進行詳細整理如下表：

四、結論

第3篇：信用風險的管理范文

摘 要 作為金融核心的商業銀行，它們的安全運行對整個經濟的發展起著至關重要的作用，本文通過對商業銀行信用風險的分析，給出我國在此方面的現狀及對策，以促進商業銀行更加穩健的發展。

關鍵詞 信用風險 定量分析 商業銀行

一、商業銀行信用風險度量方法評析

（一）定性分析方法

1．專家分析方法。專家評價法是一種最古老的信用風險分析方法，它是商業銀行在長期的信貸活動中所形成的一種行之有效的信用風險分析和管理制度。各銀行分別采用 “5C”、“5W”、“5P”的分析方法，銀行的信用分析人員根據各種考量目標進行綜合評估來決定是否給予發放貸款。如“5C”法中，包括品德、擔保、資格能力、資金實力、經營狀況這幾個考核目標。

2．評級法。美、日等國對商業銀行的信用風險評級方法有五大類指標，簡稱為“CAMEL（駱駝評級法）”，即資本充足率（Capital）、資產質量（Asset）、管理水平（Management）、盈利水平（Earnings）和流動性（Liquidity），以這些指標來衡量信用等級。而我國自1998年起，實行五級分類標準，即正常類、關注類、可疑類、次級類、損失類。

（二）定量分析法和模型

1．VaR方法的理論探討。VaR（在險價值，或風險值）指在正常的市場條件下，在給定的置信水平w%和持有期t內，某一投資組合預期可能發生的最大損失。所謂在某投資組合95%置信度下的VaR，就是該投資組合收益分布中左尾5%分為點所對應的損失金額。

2．KMV模型。該模型是從受信企業股票市場價格變化的角度來分析該企業信用狀況的。該模型把貸款看作期權，公司資產價值是公司股票和債務價值之和，當公司資產價值低于債務面值時，發生違約，債權人相當于賣空一個基于公司資產價值的看漲期權。它首先利用 Black-Scholes 期權定價公式，根據企業資產市場價值、資產價值波動性、到期時間、無風險借貸利率及負債賬面價值估計出企業股權市場價值及其波動性，再根據公司負債算出公司違約實施點，然后計算借款人違約距離，最后根據企業違約距離與預期違約率（EDF）之間的對應關系，求出企業預期違約率。

此外還有Credit Risk+模型、Creditmetrics模型、死亡率模型都是國際上較流行的信用風險度量方法。

二、我國商業銀行信用風險管理的現狀

（一）信用風險量化技術有待改進

我國商業銀行缺乏科學的信用評級方法。目前我國銀行使用的打分法，從表面上看是數據指標的評定，有一些定量的意味。但實質上，它對權重的確定缺乏客觀的依據。“打分法”需要對影響信用的定量和定性的各種因素（如負債比例、盈利水平、企業素質等）給予一定的權重。而我國的做法很難客觀地確定每一個因素固定的權重，自然難以準確地反映評級對象的信用風險。

（二）存在運用模型進行計量時數據庫的瓶頸制約問題

在進行現代商業銀行風險管理過程中，數據的充足性與否將直接決定各模型的作用效果，從實證檢驗來看，樣本大小更成為決定模型結果的關鍵。國際研究領域對該問題有深刻的認識，目前的做法便是盡量擴大樣本數據庫來保證數據質量，如KMV公司在實際工作過程中，為了更快速地得到不同企業的EDF值，已經建立起來了大規模的世界范圍內的企業數據庫，尤其是不同行業EDF值的數據庫是其模型可靠性的主要保障。而目前我國商業銀行風險管理工作中的數據基礎卻很不理想，我國數據缺失情況較為嚴重。由于我國目前實行的是分業經營的金融體制，也尚未實現資本項目的可自由兌換，我國商業銀行經營過程中外匯頭寸和證券頭寸很少或沒有；同時，不同商業銀行，尤其是國有商業銀行與股份制商業銀行之間的客戶信用狀況標準不同；此外，我國數據虛假情況也時有表現。因此，根本無法達到各種成熟的量化方法的要求。

三、我國商業銀行進行信用風險管理的對策

（一）應用現代信用風險度量模型

KMV模型創新的引入期權思想解決違約問題，從借款企業股權持有者角度考慮借款償還的動力問題，并利用公開股市信息為債務信用風險度量服務。但它只偏重對違約的預測，不考慮信用等級變化；并且它借用股票市場價值作為公司市場價值，不一定適用于發展中國家的新興股票市場。我國的股市不是一個有效市場，上市公司股票價格常背離公司實際價值，從而影響模型預測的精確性。

分析研究表明，較其他模型而言，KMV 模型在我國具有一定適用性，且隨著我國資本市場逐步成熟和完善，及企業數據庫建設和信息公開披露制度的建立健全，該模型在我國的應用具備一定可行性。我們應加強對 KMV 模型的理論研究，對 KMV 模型進行適當修正，以使其能符合中國企業特性、適應中國國情，準確識別中國企業信用風險，對我國銀行信用風險管理發揮作用。

（二）建立商業銀行客戶信用基礎數據庫

商業銀行自身系統需要建立具備一定規模和效率要求的數據庫基礎，必須充分利用整個社會信用體系的發展來完善其基礎工作。如參照國際標準建立各銀行間的行為準則，包括“數據公布特殊標準”（SDDS）、“數據公布通用系統”（GDDS）等。具體方式可以通過增加數據庫中風險分析因素，建立一套完整和連續的風險預警數據庫。風險分析數據庫應主要包括：①宏觀經濟信息，包括經濟發展規劃、社會消費、固定資產投資和進出口貿易等；以及國家有關財政、金融、社會環境、經濟發展等外貿、外資等方面的政策法規。②中觀經濟信息：包括地區的自然資源、方面的數據信息；以及行業產品結構、技術動態、投資重點、生產規模、財務標準等。③微觀經濟信息，包括企業技術裝備、組織管理、財務狀況、產品市場供求及價格變動等。

參考文獻：

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第4篇：信用風險的管理范文

關鍵詞：國際貿易 融資 信用風險 管理

一、國際貿易融資信用風險概述

1.國際貿易融資信用風險的產生背景

國際貿易全球化和國際金融一體化進程的不斷深入和發展，使各國企業、銀行都面臨著激烈的行業競爭，在這一背景下，國際貿易融資因其具有的獨特優勢而成為了企業與銀行都特別關注的一項金融業務，而隨著融資租賃、資產證券化、保理等新型貿易融資產品的崛起，國際貿易融資形式日益復雜，融資風險不斷加劇。在一系列常見的融資風險中，信用風險無疑是最為關鍵、重要的一項，特別是在社會主義市場經濟正處于建設期的中國，更需要對其引起充分的重視。相關工作者必須樹立起正確的風險觀念，對融資過程中可能存在的信用風險進行認真的研究分析，通過一系列有效的政策措施對其進行防范和控管，從而實現幫助我國進出口企業及銀行在獲得資金支持的基礎上有效規避風險，促進我國國際貿易融資的健康發展。

2.國際貿易融資信用風險的內涵、表現與特點

國際貿易信用風險的內涵是指由于借款者未能按期還本付息而給貸款者造成損失的經濟風險，從其法律視角出發，主要是指債權風險，也就是債務人違約，不履行債務的風險；而在賒銷過程中則是指買方到期不付款（還款）或到期沒有付款能力，造成貨款拖欠或無法收回的可能性。

信用風險往往表現為交易對象的直接違約及其違約可能性變化給投資者帶來的損失，特別是在銀行組合投資的背景下，交易對手違約時，一方面，交易對手發生信用等級被降低、融資渠道枯竭等影響信用水平的事件后，企業的市場價值就會隨之降低，使投資者面臨投資組合的直接損失；另一方面，現代資產估價和風險衡量技術的發展也使得貸款等流動性差的金融產品的價值得到了更加及時的衡量，一旦交易對手的違約可能發生變化，其對資產價值的影響將迅速地在資產估價中得到反映，使投資風險進一步加劇。

與其他風險不同的是，信用風險多數情況下取決于用款方向、借款人經營管理能力、借款人財務狀況甚至借款人還款意愿等與借款人明確相聯系的非系統因素的影響，具有明顯的非系統風險的特征。而由于貿易融資等信用產品的流動性差，缺乏二級市場，信用風險的觀察數據少，不易獲取，更增加了融資過程中風險控制管理的難度。

3.國際貿易融資信用風險的成因分析

由于國際貿易融資涉及的領域多、范圍廣、事務繁雜，因此形成信用風險的原因也是多種多樣的。首先，在國際環境方面，海外企業的信用情況復雜，相關信息渠道也并不順暢。亞非拉等經濟欠發達地區的企業由于缺乏人文、制度等方面的支持，企業信用情況往往較為混亂；而在歐美等信用意識較強的地區，企業又常因其具有較為強勢的經濟地位而存在著霸權主義行為，導致其在國際貿易融資過程中易出現違背公平信用的問題。其次，就中國國內的環境而言，企業信用制度的建設顯然還處于初級階段，民眾的信用意識不足，造成問題貸款比比皆是，據中國人民銀行調查統計，截至2000年末，在工商銀行、農業銀行、中國銀行、建設銀行、交通銀行等5家商業銀行經過金融債權管理機構認定的逃廢債企業犯有140戶，占改制企業的51.29%，逃廢銀行貸款本息高達1851億元，占改制企業貸款本息的31.96%。近年來，隨著我國企業和個人信用制度的不斷完善，這一數據開始有所下降，但信用問題仍是融資過程中亟待解決的重要問題之一。再次，信用風險必須依靠相關的法律法規進行有效的控制，但由于缺乏國際統一的擔保法和票據法，各國在實際貿易過程中遵循的規范具有很大的差異，由此產生的沖突使信用風險發生的可能性進一步提高。此外，應收賬款債權轉讓中存在的隱患也是導致信用風險產生的另一個直接原因。

二、當前我國國際貿易融資信用風險管理中存在的問題

隨著近年來國際貿易供應鏈在電子商務與互聯網技術的基礎上基本形成，國際貿易融資開始參與到供應鏈的各個環節之中。在這一背景下，我國也開始通過實施貿易融資電子化、開展國內信用證業務等方式積極創新融資管理方式，以期確保融資業務的健康發展。然而應該看到，目前我國在國際貿易融資信用風險的控管過程中，仍存在著一些問題，主要表現在以下幾個方面。

1.融資模式落后信用風險意識不強

融資模式的落后主要表現在目前國內銀行貿易融資總量的70%以上仍以進出口押匯、打包貸款等傳統模式為主，不重視對保理、福費廷等新型業務的開發，限制了其信用風險管理功能的發揮。以福費廷業務為例，作為一項無追償權的貿易融資方式，對于外貿企業而言，該業務可確保應收賬款的安全性，加速企業資金的周轉速度，提高企業對信用風險、匯率風險和利率風險的防范與控制能力。然而，目前我國各大銀行對該業務的開況卻并不理想，無法滿足企業融資的客觀需要。而對相關業務缺乏了解和研究，又使國內商業銀行對國際貿易融資的信用風險缺乏應有的認識，相關管理者的風險意識不足，錯誤地認為國際貿易融資不需要動用實際資金，只需出借單據或開出信用證就可以從客戶方賺取手續費和融資利息，是零風險業務，直接導致由于大量信用證墊款形成的銀行不良資產；而另一些則認為國際貿易融資風險很大，采取的嚴格措施又導致國際貿易融資授信比一般貸款難，審批時間長，制約了融資業務的發展。

2.缺乏有效的風險防范措施風險控管體系尚不健全

一方面，各大商業銀行和企業在建立國際貿易融資業務操作規程的過程中，由于缺乏對其信用風險的調查、分析和研究，因此無法制定出行之有效的應對措施；另一方面，風險控制體系的建立需要以先進的科技手段作為支撐，并通過銀行的各分支行和企業的不同部門協調統一規劃落實，但目前我國金融系統仍缺乏統一的管理和資源共享機制，各部門間的業務運行相對獨立，無法形成高效、科學的風險控管體系。

3.融資市場競爭不規范高素質專業人才匱乏

目前，為爭取更大的市場份額和發展空間，銀行往往以增加國際結算業務量為目的，降低融資要求，對企業貸款的資格審核流于形式，導致了信用風險的增加。而在市場秩序混亂，競爭日趨激烈的環境下，就更加需要商業銀行和企業內部的專業人才全面掌握國際貿易、結算、信貸等方面的知識，并熟悉相關法律，具有豐富的經驗與高超的業務能力，但目前國內的從業人員普遍存在著知識結構單一且缺乏相關經驗的問題，無法滿足業務發展的現實需求。

三、實現國際貿易融資信用風險控管的具體對策

1.建立健全政府主導的國際貿易融資風險防范體系

在國際政治經濟局勢日趨復雜的今天，信用風險的不斷增加要求我國必須盡快建立以政府為主導的國際貿易融資風險防范體系。首先，應通過密切跟蹤國際經濟局勢的動向，在不斷收集、積累、分析各種風險信息的基礎上，建立現代化的風險信息數據庫和行業風險機制，以便對各單位、各部門的信息資源及技術設備進行統籌規劃，并及時對不良買家的信息予以和跟蹤，敦促其重視信用累積的重要性，促進全社會信用意識的增強。其次，為充分發揮風險防范體系的管理功能，還應對相關機構的設置進行調整，實施授信額度制來達到審貸分離的目的。要明確貿易融資屬于信貸業務，必須納入全行信貸管理。由信貸部對貿易融資客戶進行資信評估，據此初步確立客戶信譽額度。通過建立審貸分離制度，將信貸風險和國際結算風險由信貸部、信貸審批委員會和國際業務部負責，最終達到在統一綜合授信管理體系下的審貸分離和風險專項控制。

2.完善管理制度加強過程監督

作為一種高風險的業務項目，國際貿易融資的風險控制必須以完善的法律法規、管理制度，以及嚴格的監督作為保障，對其實施的全過程進行規范。首先，應加快完善法律保障機制，結合國際貿易融資的發展趨勢對現有法律中不適用或不完備的部分予以修訂，修訂時應針對國際慣例與我國現行法律之間的差異進行分析，找出科學的立法依據，制訂切實可行的操作方案，并盡快頒布執行，實現我國貿易融資在法制上與國際的接軌。其次，應進一步規范信用證業務的管理，通過對信用證的審核提高結算的可靠性。再次，風險管理制度應從融資前的準備工作開始，在對市場風險、企業資信、經營及履約能力等環節充分調查的基礎上對項目的風險進行評估。評估中，不僅要嚴格審查項目的信用證條款并審核融資授信額度，還要根據國家宏觀經濟政策、國際匯率風險等因素認真研判，一旦發現不利因素即立即采取措施加以排除。

3.新型貿易融資業務方式的開展

經濟危機導致的全球貿易融資需求放緩，使銀行業務量下降，各國商業銀行間的競爭也因而不斷加劇。在這一背景下，我國當前的貿易融資方式已經無法滿足國際貿易的需要，因此，必須積極借鑒國際上的貿易融資方式，根據市場的需求，通過專業化的金融解決方案的設計，不斷開發和拓展新業務，不斷擴大保付、福費廷等新業務的覆蓋面，以滿足企業的融資需求，促進貿易融資向多樣化方向發展，降低貿易融資風險，推動貿易融資業務快速發展。

4.強化國際貿易融資管理隊伍的專業素質

我國國際貿易融資業務開展的時間較短，相關人員的知識、管理水平和經驗還不能滿足行業發展的需求。因此，銀行和企業都必須制定有效的人員培訓計劃，不斷提高員工的專業水平和道德修養，樹立融資風險的意識和以市場為導向、以客戶為中心的經營管理理念，提高風險防范和控制能力。此外，銀行和企業也可通過引進精通國際貿易融資業務的高水平、高素質的人才，全面提高貿易融資管理人員隊伍的素質和業務水平，提高員工的識偽、防偽、及風險防范能力。

四、結語

綜上所述，融資必然伴隨著一定的信用風險，特別是在國際貿易業務量激增，各種新型融資形式層出不窮的背景下，進出口企業與商業銀行對融資過程中信用風險管理的需求就變得更加迫切。有鑒于此，我國應在不斷深化國民信用意識的基礎上，不斷完善相關法律規范的制定，幫助企業和銀行積極創新業務形式，探索管理方法，通過貿易融資風險體系的建立健全將信用風險可能帶來的損失降至最低，為促進我國國際貿易的發展提供有效的支持。

參考文獻：

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第5篇：信用風險的管理范文

關鍵詞：信用違約互換；信用風險管理政策；銀行

中圖分類號：F830 文獻標志碼：A 文章編號：1673-291X（2012）34-0070-02

信用違約互換（Credit　Default　Swap，CDS），又稱信用違約掉期，作為信用衍生產品的基礎形式具有分離資產中信用風險、將市場信用風險集中度降低的作用。中國銀行間交易商協會在2010年10月29日頒布了《銀行間市場信用風險緩釋工具試點業務指引》，標志著中國信用風險緩釋工具（中國式CDS）試點業務在銀行間市場正式推出，2010年11月5日首批信用風險緩釋合約正式上線交易，標志著中國金融衍生產品市場已經進入了一個新的發展階段。

一、信用違約互換的信用風險管理政策披露要求

信用違約互換的信用風險，主要是針對信用保護買方而言的交易對手結算風險，即當信用事件發生時，信用保護賣方不能按約定向其進行賠付的風險。信用違約互換在傳統金融工具基礎上衍生出來，其價值隨著信用等級和信用事件等的調整而發生變化，且價值變化方向及大小很難預估和判定，高風險是其主要特性之一。信用違約互換的性質和交易方式的特點導致信用違約互換的交易方所面臨的風險是多樣性的，通常包括信用風險、市場風險、流動性風險和操作風險等。其中，信用風險通常表現為信用違約互換交易中所面臨的最重要的風險。銀行信用風險管理政策是銀行在信用風險管理過程中所選擇或制定的用于識別、計量、監測、報告和控制信用風險的措施、方案，其作用是指導信用風險管理的行動，將信用風險控制在可以承受范圍內，實現銀行經信用風險調整后的收益最大化。

信用違約互換持有目的、交易規則、信用風險管理等特點，使其具有與其他衍生金融產品相區別的信息披露要求。按照中國《企業會計準則第37號——金融工具列報》的規定，企業應當披露與各類金融工具風險相關的描述性信息和數量信息。其中，描述性信息需要披露風險管理目標、政策和過程以及計量風險的方法。信用違約互換作為衍生金融工具，其相關信息披露應執行準則的這一規定，向信息使用者披露信用違約互換相關風險管理的目標和政策，可以幫助信息使用者及時、充分了解和掌握交易主體信用違約互換的信用風險管理水平，加強市場的約束和穩定。

二、中國銀行信用違約互換信用風險管理政策披露現狀

三、美國銀行信用違約互換信用風險管理政策披露的借鑒

1.日保證金制度的管理政策。美國銀行為了防范信用風險，在大多數情況下，信用衍生工具交易執行每日保證金變化的管理政策。即，當交易對手表現出信用等級下降或者違反了信用違約互換合約的情況下，通常就會要求交易對手一方增加其抵押品的金額。否則將采取其他的防范措施，如提前終止所有的交易。

2.交易對手信用風險估值調整的管理政策。美國銀行對包括購買的信用違約互換在內的某些衍生金融資產進行交易對手信用風險估值調整，其目的是為了能夠更加準確地反映交易對手的信用情況。由于信用衍生產品的市場報價在目前的市場條件下還不能充分反映交易對手的信用風險水平，交易對手信用風險估值隨著未來期間內衍生品的合約價值、抵押品價值以及交易對手信譽度的變化進行修改和調整非常必要。2009年和2010年，美國銀行在衍生金融資產交易對手信用風險的交易賬戶確認信用衍生品估值損益分別為7.31億美元和31億美元。在對交易對手的信用風險進行估值調整時，抵押品制度和強制凈額結算主協議降低了每個交易對手的風險敞口。

3.信用風險監測管理政策。信用風險額的計量采用凈重置成本。該計量揭示了在假設信用事件發生時的合約對手方未能履行合約條款情況下美國銀行承擔的風險數值。由表2可知，美國銀行會計期末持有購買和創設發行的信用衍生合約的名義金額和信用風險金額。

四、結論

信用風險管理政策是信用違約互換信息披露的重要內容之一。中國銀行針對信用違約互換產品的信用風險管理政策并入到“衍生金融工具”項目中，沒有單獨的披露，且主要是定性的簡單描述。美國對信用衍生工具的信息披露制度研究較早，結合中國實際，辯證地借鑒美國銀行的披露經驗，增加定量信息，完善信用風險管理政策信息體系的披露，以提高風險信息披露的質量，促進中國信用衍生市場的健康與穩定。

參考文獻：

[1] 銀行間交易商協會.銀行間市場信用風險緩釋工具試點業務指引[Z]，2010.

第6篇：信用風險的管理范文

【關鍵詞】商業銀行；信用風險；現狀

風險管理與商業銀行的日常經營管理緊密相關，風險管理能力更是現代商業銀行最重要的核心競爭力。隨著我國金融機構改革的日益加深，以及2006年12月起的金融業對外開放全面化，商業銀行作為金融體系的中流砥柱，越來越清晰地認識到健全的風險管理體系在其長遠發展中具有及其重要的作用。巴塞爾委員會將商業銀行面臨的風險劃分為信用風險、市場風險、操作風險、流動性風險、國家風險、聲譽風險、法律風險以及戰略風險類。其中，信用風險是商業銀行與生俱來的一種風險，是金融市場上最為古老的一類風險，也是最重要最復雜的一種風險。商業銀行信用風險的控制與管理對于整個金融市場乃至國民經濟都具有舉足輕重的作用。

一、我國現行的商業銀行信用風險管理

現階段我國商業銀行的信用風險管理還處于傳統階段，主要方法有內部信用評級和貸款分類兩種。

1.內部信用評級

所謂銀行內部信用評級是由銀行專門的信用評估部門和人員，運用一定的評級方法，對借款人和交易對手按時、足額履行相關合同的能力和意愿進行綜合評價，并用簡單的評級符號表示信用風險的相對大小。巴塞爾委員會于2001年1月了新巴塞爾資本協議第二次征求意見稿，要求商業銀行在計算資本充足率時，根據外部評級結果確定資產的風險權重，并可以內部評級作為替代。可見，我國商業銀行發展和完善內部評級意義深遠。目前，我國各大商業銀行基本都建立了自己的內部評級系統，各銀行的內部評級系統在評級對象、評級方法和評級程序等基本相同，對象為已有的或潛在的債務人或交易對手，方法主要是專家分析判斷。

與國外商業銀行相比，我國商業銀行的內部信用評級存在以下兩方面不足。其一，評級方法與巴塞爾銀行新框架的要求還有較大差距：偏重于對受評對象過去而不是未來償債能力的評估；權重的確定缺乏客觀依據；缺乏對現金流量指標的預測和應用；缺乏對具體行業的分析。其二，在評估的組織和程序方面，存在分工不明確，人員素質不高的問題：評級人員和信貸人員在職責上缺乏必要的分工和制衡，影響評級的客觀性和公正性；評級人員素質不高直接影響評級的準確性；我國評級制度還缺乏行業專家，這將會進一步影響評級的準確性。

2.貸款分類

貸款分類就是貸款評級。目前我國商業銀行中全面推行的是貸款風險分類管理。貸款風險分類也稱貸款五級分類，指銀行主要根據借款人的還款能力，即最終償還貸款本息的實際能力，確定貸款遭受損失的風險程度，將貸款質量分為“正常”、“關注”、“次級”、“可疑”和“損失”五類的一種管理方法。它以動態監測為基礎，通過對借款人的財務實力、現金流量、抵押品價值等因素的連續監測和分析，判斷貸款的實際損失程度，對銀行的信貸管理水平和信貸人員的素質要求較高。這方法有利于銀行及時發現放貸后出現的問題，能更準確地識別貸款內在風險、有效追蹤貸款質量，便于銀行及時采取措施。但也存在不足：

第一，信息不對稱和滯后問題。該方法需要企業提供大量財務信息和非財務信息，而銀行往往難以及時準確地獲得這些信息。

第二，分類標準粗化，缺乏統一性。該方法只對五個類別進行了核心定義，內涵和外延不清晰，損失比例判斷存在較大的主觀性，不便于準確掌握和執行。

第三，會計基礎信息薄弱、科技支撐能力不強，影響分類工作的時效性和真實性。

二、我國商業銀行信用風險管理存在的主要問題

與西方國家相比，我國商業銀行在信用風險的度量和管理水平上還比較落后，而且不同銀行對信用風險的管理水平也存在較大差異。不可否認的是，經過30多年的改革開放，我國商業銀行在信用風險管理方面已經有了長足的進步，如銀行內部已經建立起了企業信用評級制度，部分銀行開發出信貸風險的評估方法等。但是，與以美國為代表的西方國家先進的信用風險評估和管理水平相比，我們仍然存在著較大差距。

1.信用風險度量技術落后

（1）數據質量差。阻礙我國商業銀行風險識別能力提高的瓶頸首先在于數據基礎。數據基礎建設是商業銀行信息系統建設的有機組成部分，盡管我國商業銀行在信息技術開發上的投入較大，效果卻不理想。由于數據的一致性較差，所以不僅無法提高工作效率，還增加了工作量，工作量的增加又使統計數據的質量下降，如此以致惡性循環。基礎數據質量不高不僅導致高層次的風險分析（信貸資產組合分析）難以展開，還對簡單分析工具的分析結果的可信度產生負面影響。

（2）信用評級體系不完善。信用評級體系由內外兩部分組成。目前，國內針對企業的外部評級機構剛剛建立，運作程序還不規范，沒有形成規模，還不能對我國大多數企業進行信用評級。國外評級機構也難以對大部分的銀行客戶進行逐一評級。在外部評級不完善的情況下，我國主要商業銀行近年來逐步建立起內部信用評級系統，但與發達國家銀行的評級體系相比還存在較大差距，在一定程度上限制了其在識別和控制信用風險方面的應用。

（3）信用風險量化技術落后。現階段，我國銀行信用風險量化工作主要使用專家分析和計算信貸風險度的傳統方法，盡管傳統的風險計量方法由一定的積極作用，卻也存在不可忽視的缺陷，難以適應現代銀行進行全面和動態風險管理的需要。

2.風險補償機制不完善

風險補償機制是銀行承擔風險獲取收益并能維持正常運營的保障。提取壞賬準備金和計提資本金是最常見的風險補償方式。壞賬準備金提取不足、不能及時核銷壞賬以及資本充足率不達標是我國銀行存在的比較普遍的問題。這使得銀行信用過度膨脹，導致信用風險隱患。

3.外部交易制度不健全

我國商業銀行的信貸利率由中國人民銀行控制，沒有市場化。銀行不能通過信貸定價來彌補風險損失。由于產權的不明及其他外部因素的影響，信貸抵押也很難成為有效地傳遞信號。銀行對企業一視同仁，企業不分好壞同樣得到貸款，大量信用風險成為事實。此外，當前我國企業破產制度不完善。企業破產，銀行受損，清算破產成本對銀行來說相當高，更加重了銀行的信用風險。

三、加強我國信用風險管理的建議

1.建立健全內部評級系統，完善外部評級系統

大力引進和發展外部信用評級機構，并加快由內到外的更替步伐，由于目前評級行業的社會影響在逐步擴大，評級市場在逐步打開，社會信用評級機構將會得到越來越快的發展，外部評級取代內部評級必將是一個漸進、自然的過程。商業銀行內部也要不斷完善信用評級辦法，并在時機成熟后，以外部評級逐步代替內部評級。

2.完善信用風險補償機制

信用風險的補償指銀行用資本、利潤、抵押品拍賣收入等形式的資金補償其在信用風險上遭受的資產損失。商業銀行除了提取普通準備金意外，還要提取呆賬準備金，用于彌補貸款后的損失。

3.利用金融創新分散信用風險

一方面利用資產證券化轉移信用風險。資產證券化是指，通過在資本市場和貨幣市場發行證券籌資的一種直接融資方式。通過向市場發行資產，將信貸資產進行交易和處理，最終實現融資，有利于商業銀行現金回流，并提高其競爭力。另一方面，利用信用衍生工具化解風險。商業銀行可以利用衍生工具自由控制所承擔的風險，可將不愿意承擔的金融風險轉嫁出去。

參考文獻

[1]吳彬.商業銀行信用風險管理研究[D].復旦大學:中國優秀碩士學位論文全文數據庫,2008.

[2]王志強.銀行系統內部信用評級調查與分析[J].河北金融,2011(03).

第7篇：信用風險的管理范文

渠道上的信用風險是指渠道中任一成員的貨款由于渠道上另外成員的原因不能及時收回或不能收回而給該成員造成的可能損失。

一、渠道上的信用風險是渠道沖突的集中體現

根據現代渠道沖突理論，渠道沖突是指下述這樣一種狀態：一個渠道成員意識到另外一個渠道成員正在阻撓或干擾他實現自己的目標或者有效運作；或一個渠道成員意識到另外一個渠道成員正從事某種會傷害、威脅其利益、或以損害其利益為代價獲取稀缺資源的活動。渠道沖突分成為垂直沖突、水平沖突和多渠道沖突。垂直沖突是指同一渠道中不同層次的渠道成員之間的沖突，比如中間商不執行制造商規定的價格、服務和廣告等策略；水平沖突是指同一層次渠道成員之間的沖突；例如，廣東佛山一些陶瓷產品的特許經銷商太多，距離又太近，以至相互競價，壓低了它們的利潤。多渠道沖突則是指同一生產商的多條渠道之間的沖突。例如，IBM直到1981年還只用自己的銷售部門推銷其所有的產品，但當其產品中增加微機后，在不到10年的時間里，它增加了18條營銷渠道，包括經銷商、郵購、電話市場營銷等。由于增加了銷售渠道，使各銷售渠道之間為爭奪客戶而產生矛盾，當一條渠道的成員銷售額較大，而利潤較少時，多渠道沖突將變得更加激烈。

以上三種類型的渠道沖突都有可能成為渠道上信用風險的成因，垂直沖突則是形成渠道信用風險的直接原因。

渠道上的垂直沖突主要表現為價格沖突、服務沖突、促銷沖突和交易方式沖突。

1、價格沖突與渠道上的信用風險。價格沖突產生的根本原因是制造商與中間商目標的不一致。制造商的根本目標是追求利潤最大化，而中間商是以銷售最大為根本目標的（當然，它追求銷售最大也是為了自己的利潤最大化，因為制造商和中間商之間的協議的核心內容就是要求中間商多賣出產品，這是制造商業對中間商進行獎勵的根本依據。）為了保證自己能夠得到正常的利潤，制造商會要求中間商嚴格執行相關的價格政策，但是，中間商為了多銷售產品，他有動力以低的價格促進銷售。價格沖突比較著名的案例有：2000年7月國美電器在北京、天津、上海三地以超低價格出售廈華、長虹和熊貓等品牌的彩電，引起上述企業的激烈反應；2001年4月，蘇寧電器省內直營企業全面降價，最高降低幅度彩電為40%，音響為50%、空調為35%、洗衣機為25%、冰箱為20%.在蘇寧降價之后，長虹、TCL、廈華彩電的價格也紛紛下調，海爾高層急飛南京撲火，但海爾產品仍然還是被列入降價名單。多方努力未果，海爾立即以斷貨為威脅，但商家并不理睬。價格沖突帶來的信用風險表現在兩個方面，一是制造商可能會因為中間商不嚴格執行價格政策而減少中間商的返利，這會引起中間商的不滿從而導致中間商不及時還款；二是接受現實，中間商仍獲得同樣的返利，制造商承擔低價銷售的損失，形成隱性的風險損失。

2、促銷沖突與渠道上的信用風險。中間商只對那些單位利潤較高的產品的促銷感興趣，而對制造商要求促銷的產品則視其單利潤的多少決定是否促銷，對制造商業通過降價手段進行促銷的產品，由于降價導致單位利潤銳減，特別是對于自己買進產品所權的中間商，有可能由于降價而導致中間商的利潤為零，因而中間商對這類產品的降價促銷不感興趣，從而出現了促銷沖突。促銷沖突容易形成相對滯銷產品貨款的信用風險。如果是中間商業買進所有權的情況，生產商的降價行為會令中間商利潤大大減少，起中間商的不滿，他可能會在其他的商業上采取措施，彌補損失，從而導致制造商的可能損失。如果是中間商沒有買進所有權的情況，由于促銷沖突，相對滯銷的產品的銷售仍難有起色，這部分商品的貨款就處于風險之中。

3、服務沖突與渠道上的信用風險。服務沖突的主要原因是制造商與中間商關于服務的界限沒有明確的分工，導致消費者在費過程中對服務不滿意而轉向其他品牌的產品。服務沖突對整個渠道上的成員都會產生影響，客戶的轉移意味著利潤來源的轉移，銷售受到影響，渠道上的所有成員的貨款回收都會收到影響。

4、交易方式沖突與渠道上的信用風險。交易方式沖突是指制造商與中間商出于自身利益與風險的考慮希望采用不同的交易方式而形成的沖突。如曾經發生的濟南七大商場罷售長虹彩電的風波就是交易方式沖突的典型案例，中間商希望長虹彩電，先拿一批貨做鋪底銷售，而長虹實行的是臺階式返利，推行現款現貨的經銷制，這樣，市場風險、降價的壓力全部由中間商承擔，中間商感到風險大、利潤薄，因此采取了罷售的措施。交易方式的選擇是控制渠道信用風險的直接方法，但是交易方式過于寬松會導致信用風險發生可能性的增加；交易方式過于緊張又會導致上面情況的發生，最終仍可能帶來較大的損失。

以上簡單討論了渠道垂直沖突對渠道信用風險形成的影響。當然，渠道上的信用風險不能完全歸結于渠道沖突，其他的一些外部原因、產品本身的原因也是導致渠道上信用風險的重要原因。

二、渠道信用風險具有傳染性的特點

渠道上信用風險的傳染性是指某渠道成員的違約會導致其所有上游成員都會受到影響的情形。渠道上信用風險傳染性的特點是由當今市場的買方特點決定了的。如果渠道成員之間有相互的資金流“隔離”，則傳染性的特點將難以形成，然而市場的買方特點決定了上游企業要向下游企業提供商業信用融通，資金流上的相互依賴性就不可避免了。

制造企業作為渠道的起點，將承擔著最大的信用風險，只有渠道上任一成員出現違約的情況，它所導致的信用風險和損失都會沿著渠道的鏈條傳遞到制造商那里。

處于渠道末端的零售商，它是直接面對客戶的企業，它所承擔的信用風險是客戶的信用風險，可以說是整個渠道鏈條中面臨的信用風險最小的企業。

從整個渠道的鏈條來看，越是遠離渠道的末端，面臨的信用風險就越大；同樣地，如果渠道的結構越是層次多、長度長、寬度大，整個渠道鏈條上的信用風險也就會越大，處于多重渠道扭結中心的制造企業所承擔的信用風險也就越大。

三、我國渠道失信的典型形式：(以IT產業為例)

1、惡意欺詐

如果單從數量上來說，詐騙案所占的比例并高，但這類案件的涉案金額相對比較高，而且現在IT渠道的毛利率普遍很低，一旦發生惡意欺詐的案件，對渠道的打擊會很大。神州數碼外聯法務部法務經理曾經辦過一個案子，一個商案發逃跑后公安人員去公司搜察，發現一份紙面文件，記錄了包括神碼、英邁、佳杰、威達在內的幾乎所有的總代的聯系方式，這個騙子公司的操作方法是一家一家打電話，看誰給的條件最好，誰的條件好就騙誰。

當然也有拿了假的本票來騙的，這就屬于比較專業的詐騙了，這類情況比較少，只要有相關的制度，預防起來并不困難。

2、惡性拖欠

神州數碼外聯法務部法務經理曾坦言，IT渠道發生的失信案例，純粹意義上的詐騙案實并不多，比較常見的現象是惡意拖欠。一些商的資質本來比較虛，不具備經營的實力，但由于一些制度在監察和執行上存在較大的可操作性，導致了一些“貓膩”的產生。有“立升”的經銷商往往花幾千塊錢就能注冊一個資金在幾十萬、甚至上百萬的公司，和這樣的公司做生意比較危險，有了糾紛追討債務時，才發現公司根本就一無所有，尤其讓人頭疼的是公司的經營者一不跑，二不賴，但就是不還錢。由于這類公司根本不具備清償能力，你拿他毫無辦法。

3、金蟬脫殼

第8篇：信用風險的管理范文

關鍵詞：建筑企業；信用風險；防范；管理

Abstract: This paper discusses how to do credit risk prevention and management well, pointed out that the construction enterprises to maximize the risk-averse to get the maximum economic and social benefits.Key words: construction enterprises; credit risk; prevention; management

中圖分類號：TU2文獻標識碼：A 文章編號：2095-2104（2012）

建立完善、運行有效的國有企業經營者信用風險防范與控制體系, 從道德、制度、法律三個層面, 通過道德自律、社會性他律制約國有企業經營者的市場行為, 使國有企業經營者的交易行為由于動態的監管而永遠處于無限重復的交易博弈之中, 就能避免信用市場中由于過多的有限連續或一次性的交易行為, 而使交易主體產生在本位利益基礎上的“囚徒困境” 。且由于交易主體能隨時從信用評估機構中獲得有關對方的資信信息, 從而大大減少了信息不對稱, 可有效預防市場中的失信行為, 規范市場經濟秩序, 創造良好市場環境, 從而保障市場經濟正常運行和發展。

1、施工合同簽訂前的信用風險防范管理

業主作為工程項目的投資者，是建筑企業的客戶和風險來源，業主的情況對建筑企業的工程實施和效益有著決定性影響。施工合同簽訂前的信用風險主要表現在有的業主實力較弱，相應的工程項目的風險也就越大；有的業主雖有一定的實力但是信譽較差，與這樣的業主合作風險控制就更加重要；有的業主利用虛假工程信息作假發包，招搖撞騙，騙取保證金。因此從源頭上防范風險，加強對業主的資信管理和信用評價是建筑企業信用風險防范管理的首要工作。建筑企業在選擇業主應著重注意以下方面：

1.1深入了解業主的基本情況。對業主的規模、財務狀況、發展前景、經營作風、融資能力、償債能力以及開發條件和資質等作認真的調查研究，進行分析評估；對招投標文件深入研究和全面分析，正確理解招標文件，具體地逐條地確定合同責任，吃透業主意圖和要求，細心分析投標人須知；調查了解業主對項目工程的資金到位率情況，后續資金來源能否保證等等。在實際操作中，由于參聯建、合作開發以及委托代建等多種因素的存在，往往造成合同的發包方并非項目的真正業主。因此，建筑企業在承接工程時必須對業主的主體資格進行審查，如果業主不具備相應的資格或者資信不足，建筑企業應當盡量避免與之簽訂合同。

1.2核實工程前期的基本情況。工程建設四證（即立項、規劃、土地、建設許可手續）是否完備，有否設計施工圖，拆遷是否到位，“三通一平”工作是否已做好，項目周邊是否存在矛盾和糾紛，避免在工程施工中途因違規建設等原因造成經濟損失。

1.3預防工程保證金陷阱。有的業主想利用施工合同騙取建筑企業的保證金，因此，凡交納工程保證金的工程應采取防范措施以降低風險，如核實業主是否存在以及資信狀況；落實工程是否存在以及報建手續的合法性；業主是否已落實工程后續資金，防止墊付的資金被套牢；要求業主提供財產抵押或第三人擔保；盡可能進行公證，并對業主收取的保證金由公證機關制作賦于強制執行效力的債權文書。

1.4設計好業主違約情形及違約責任條款。實踐中，很多工程施工合同無業主違約責任，或業主違約責任約定不全面、不具體，對業主缺乏約束力，建筑企業失去了法律上權利保障，導致在業主失去誠信時根本無法操作。因此，建筑企業要重視在工程施工合同業主承擔違約責任條款設計，以便日后行使權利。

2、施工合同履行中的信用風險防范管理

業主在合同履行中的信用風險主要表現在：在工程履行中濫用權力，拖欠工程進度款；隨意干擾工程正常施工進度，又不給以補償；無力支付工程進度款使建筑企業承受巨大的經濟風險等。因此，建筑企業在施工過程中要注意以下的信用風險防范管理：

2.1密切關注業主支付工程進度款的能力。為減少業主在支付進度款上的信用風險和防范業主拖欠工程款，在施工過程中，建筑企業在符合施工合同關于工程進度款支付規定的條件下，應及時取得監理工程師的確認，并開具支付證明書以便向業主提出工程進度款的支付申請。根據《合同法》第283條規定：“發包人未按照約定的時間和要求提供原材料、設備、場地、資金、技術資料的，承包人可以順延工程日期，并有權要求賠償停工、窩工等損失。”在工程進度款拖欠嚴重的情況下，建筑企業應及時催告業主立即糾正違約行為并采取有效對策。

2.2重視施工合同的履約管理。合同是雙方履行權利義務的依據，也是建筑企業催收工程款的重要依據。建筑企業行使催告權要特別注意，單方面發給業主的書面文件，如果沒有業主簽收或者郵政部門、公證部門確認送達業主的證據，在產生糾紛時，業主會輕易地否認曾收到過此類文件。因此，對于業主涉及工期、價款等重要文件簽收方面的違約，建筑企業要予以高度警惕，要有理有節地及時交涉，交涉無果，業主仍拒絕簽收的，要采取特快專遞郵寄送達甚至公證送達等方式保全證據。對于履約中業主以非正式的書面方式、口頭方式或事實行為單方面作出的對合同條款的變更不能全盤接受，對建筑企業不利的變更要以書面形式明確拒絕。對確需變更的，應以雙方蓋章的補充協議等正式書面文件予以明確。在出現工程進度款不按時足額支付業主嚴重違約且無糾正措施的情況下，建筑企業要敢于暫停施工，采取措施防止損失的擴大。當業主要求建筑企業在合同約定之外完成某項工作時，或者當因為業主或者其他不可歸責于建筑企業的原因導致工期延誤或費用增加時，建筑企業要按合同約定的程序和期限，及時簽證，及時索賠。業主對索賠金額不能及時給予確認的，建筑企業應特別注意保留由業主或監理工程師簽署過的相關證據。

3、工程竣工后的信用風險防范管理

工程竣工驗收后，業主的信用風險主要是拖延辦理竣工結算或者拖欠工程結算款。提高竣工結算能力和提高逾期應收賬款的管理水平成為建筑企業工程竣工后信用風險管理的一項重要工作。因此，建筑企業在要注意以下方面的風險防范管理：

3.1抓緊工程結算的編制并送出給業主或約定的第三方審核。工程結算書編制的遲與早，直接關系到建筑企業資金回收的快與慢，并對建筑企業周轉資金使用效率產生重要影響。在工程后期，大多數建設項目資金緊張，若不能及時結算，業主則不會再撥付工程款，拖延的時間越長，逾期應收賬款的風險也越大。所以建筑企業一旦按照圖紙要求完成施工后，就要及時按照約定辦理竣工驗收，編制工程竣工結算，按照施工合同規定的時間送審和辦理完成竣工結算。

3.2建立逾期應收賬款分析和清欠制度。分析逾期應收賬款的現狀和發展趨勢，及時采取措施進行控制。比如分析業主不能付款的原因，若是因為業主的資金鏈斷層，而且在短時間內難以恢復，則應立即采取相應的控制措施，以防止資金風險的進一步擴大。對已形成的逾期應收賬款，要組織專門力量進行清收，根據工程款拖欠情況采取協商、調解或法律等不同措施清收逾期應收賬款。

綜上所述，建筑企業加強信用風險管理，在投標前應做好投標前的審查，對業主的資信情況進行詳細的調查，并根據調查結果進行項目風險評估，慎重投標；在施工過程中，密切關注業主支付能力的變化，及時采取相應的措施；工程竣工后，若業主的償付能力和信用危機很嚴重，應當及時行使優先受償權，保障成功追訴工程款的可能性。

參考文獻：

1、王家遠，劉春樂.建設項目風險管理[M].北京：中國水利水電出版社，2004.

2、喬路.企業法律顧問實務全書[M]. 北京:法律出版社，2009.

3、朱榮恩，丁豪.企業信用管理[M]. 北京:中國時代經濟出版社，2005.

第9篇：信用風險的管理范文

關鍵詞：商業銀行；信用風險；管理

中圖分類號：F830.33 文獻標識碼：A 文章編號：1001-828X（2012）06-0-01

一、我國商業銀行管理信用風險的傳統策略

我國商業銀行的傳統策略，主要表現在對信用風險識別上采取事前控制、事后抑制的策略，也就是在授信前先對借款客戶和債款進行評級，再根據評級結果配合銀行自己的信貸政策和風險的偏好，決定是否對客戶授信，藉此避免一些較高風險的客戶，而授信后，則加強對風險的監管，期望在發生問題前能夠采取防范措施，阻止授信的惡化及損失。

(一)事前控制

事前控制在于能發現高風險授信客戶，并能夠將其拒絕于外，如上所述，銀行會在授信前先對客戶和債款進行評級，接著將評級結果與商業銀行自己的標準做比較后，甄選出高風險授信客戶，從而有效控制銀行信用風險，最大限度地避免銀行損失。

(二)事后抑制

商業銀行在授信通過后，會定期要求客戶繳交相關資料，并派專員實地訪查及監督客戶，以此及時得到客戶最新信息來更新客戶的評級，最后依照評級結果將客戶進行分類管理。通常商業銀行會將客戶分為：優質客戶、積極發展客戶、一般客戶、需要關注客戶和高風險客戶。對不同的客戶以不同方式管理，提出不同的管理要求，進而較好的控制信用風險。

(三)及時抑制風險，減少風險造成的損失

商業銀行貸款期限通常有很長的一段時間，所以客戶一旦發生問題，銀行往往會采取相關措施來抑制風險與阻止造成的損失。商業銀行主要采取的措施有：1.向授信客戶派遣財務專家，幫助客戶了解原因并提出解決問題的建議；2.一旦發現授信客戶財務出現危機，立刻停止對該客戶的新增貸款，并努力收回已發放的貸款本息；3.追加擔保人和擔保金額；4.追加資產抵押等。

二、我國商業銀行現階段信用風險管理的問題

(一)歷史數據數據庫缺乏，模型無法建構。雖然部分商業銀行建立電子化信貸管理系統，此舉能將數據大量集中，但部分銀行還是沒有歷史數據數據庫，另外信息系統的開發商缺乏連貫性，造成數據間缺少一致性，這導致分析結果的可信度降低，信用風險模型建立遭受阻礙。

(二)評級機構落后。我國自身缺乏成熟的外部評級機構來提供信用評級，只能通過國外的評級機構，而國外的評級機構對我國狀況了解并沒有我國本身來的多。在內部評級里，我國多數銀行是利用客戶過去的財務信息和相對應指針來評分，而過去財務信息并不能反映客戶未來的發展趨勢，特別是在長期貸款評分時更不可靠，另外我國缺乏對現金流量的預測，難以真實反映客戶未來償債能力。

(三)信用風險管理工具有限。我國衍生性商品市場才剛起步，所以我國商業銀行能用的信用風險管理工具有限，尤其是衍生性商品。此外，我國在風險量化上還很落后，無法建立現化科學的信用風險量化模型，目前評級多由各銀行信貸職員進行，具有一定的主觀性。

(四)防范信用風險意識薄弱。大多數員工對于信用風險管理認識不多，造成信用風險防范意識薄弱，對于信用風險是把它當成是風險控制部門的責任，因此信用風險管理沒有自身員工的配合，更加難以有作為。

(五)信用風險內部控制不完全。我國商業銀行在信用風險管理上，沒有有效運作機制和組織制度，且較少對市場細分，另外大多數商業銀行的風險管理部門尚未建立或是經驗不夠，缺乏有效風險管理的能力。因為目前我國信用風險管理著重在事后檢查，并沒有一套預警制度，只有在貸款不能還本付息時才發現資產質量惡化。

三、我國商業銀行信用風險管理的改革

2009年在“保增長、擴內需、調結構、惠民生”等一籃子政策作用下，我國有效的抑制了由于外需不足所引發的經濟增長下滑趨勢，總體經濟回升向上。而除了刺激經濟回升之外，我國商業銀行對信用風險管理，也有了新的改革，根據中國金融監督管理委員會2009年年報，我國商業銀行對信用風險管理的改革主要表現在以下幾點：

(一)加強公司治理及內部控制

政策性銀行及國家開發銀行的改革主要在公司治理及內部改革上，中國銀行業監督管理委員會在2009年要求其按照現代金融企業制度和商業銀行運行管理要求完善公司治理機制，提高公司治理的有效性。而中國農業發展銀行則是加強內部控制和風險管理，另外更開辦縣域城鎮建設貸款，擴大存款業務范圍，穩定拓展業務領域，努力提高市場化管理水平。而中小企業銀行在風險管理能力上也有顯著改善，截至2009年底，股份制商業銀行平均資本充足率為10.3%，城市商業銀行平均資本充足率為13%，可看出中小商業銀行資本充足率顯著改善，全國中小商業銀行不良貸款率0.95%，不良貸款余額637.2億元，兩者均創歷史最低水平；股份制商業銀行、城市商業銀行貸款撥備覆蓋率分別為202%和182.28%，均達歷史最高水平。

(二)提高資本質量

推動銀行業金融機構提升資產質量和風險抵補能力取得明顯成效。一是加強對信用違約情況的動態監測。二是加強不良資產監管，繼續實現不良貸款低位“雙降”和風險抵補能力高位提升。2009年底，商業銀行不良貸款余額4,973億元，比年初減少630億元，不良貸款率1.58%，比年初下降0.84個百分點；撥備覆蓋率155%，比年初上升38.6個百分點。三是推動銀行業金融機構加快呆賬貸款核銷工作。